ETF Growth vs. ETF Value. Dove Investire Oggi?

Dove investire oggi? È sicuramente la domanda più ricorrente degli investitori in qualsiasi momento dell'anno. In questo articoli abbiamo messo a confronto due delle tipologie di investimenti di maggior tendenza negli ultimi anni, gli ETF, e in particolare gli ETF Growth con gli ETF Value.

Man mano che costruisci il tuo portafoglio di investimenti, probabilmente ti imbatterai in due stili ampiamente seguiti: value e growth. In molti modi, l'opzione che scegli dipenderà dalle tue esigenze specifiche e dai tuoi obiettivi finanziari.

Sebbene possa sembrare complesso, esistono ETF (exchange-traded fund) istituiti per aiutarti a diversificare e semplificare il processo.

Ecco cosa devi sapere su questi tipi di investimenti e su come potrebbero inserirsi nella tua strategia. Prima però un breve spiegazione di investimenti Value e Growth.

• Value è una tipologia di investimento orientato al valore è una tecnica d'investimento basata sull'acquisto di asset che, secondo un'analisi fondamentale, risultano valere più del prezzo al quale sono scambiati sul mercato.
  I fondi value selezionano azioni di società, caratterizzate da una crescita relativamente costante ovvero con alti livelli di patrimonializzazione e capaci di pagare flussi di dividendi piuttosto elevati. Nella maggior parte dei casi le società appartengono a settori maturi.
• Growth è una tipologia di investimento focalizzata sull'apprezzamento del capitale. Coloro che seguono questo approccio, chiamati growth investors, investono in società che mostrano segni di crescita superiore alla media, anche se il prezzo delle azioni appare costoso in termini di parametri quali il rapporto prezzo-utili o il rapporto prezzo/valore contabile degli asset.
  I fondi azionari growth selezionano titoli di società appartenenti a settori con elevato potenziale di crescita. La volatilità è di conseguenza elevata.

Investimenti in ETF Growth

L'investimento di crescita è una strategia incentrata sulla ricerca di titoli in cui le società sottostanti dovrebbero aumentare le vendite e i profitti a un tasso elevato e generare rendimenti superiori alla media.

Mentre gli investitori value cercano occasioni e reddito stabile, gli investitori growth sono disposti a pagare un premio per azioni di società che potrebbero sovraperformare significativamente in futuro. Spesso, questi nomi fanno parte di industrie all'avanguardia nell'innovazione come la tecnologia e le biotecnologie. Poiché i loro servizi sono nascenti, tendono a essere aziende giovani con il potenziale per sconvolgere interi settori.

Alcuni noti titoli di crescita includono Alphabet, Amazon, Tesla e Netflix. Poiché queste società hanno dominato i rispettivi settori, le loro azioni hanno subito movimenti parabolici, ottenendo enormi guadagni per i primi investitori.

Naturalmente, molti altri titoli growth hanno registrato rapidi rialzi dei prezzi, solo per vedere le loro azioni alla fine affondare poiché le loro prospettive di business non si sono mai concretizzate. Questo è uno dei motivi per cui l'investimento growth può essere potenzialmente più volatile dell'investimento value.

Per impostazione predefinita, gli investitori in crescita sono in genere meno preoccupati per parametri come il pagamento dei dividendi, i livelli di debito o la liquidità, poiché si aspettano che le società in crescita reinvestiranno pesantemente nelle loro attività. Tuttavia, col passare del tempo, questi fattori diventano più prevalenti.

La strategia può essere interessante per gli investitori più giovani in quanto hanno più tempo per rimanere con un investimento in caso di cali di prezzo a breve termine. Ma anche per altri gruppi di età, possedere una parte dei titoli growth può massimizzare i potenziali guadagni e fungere da fattore di diversificazione.

I migliori ETF Growth

Gli investitori al dettaglio hanno accesso a una pletora di opzioni mirate a investimenti di crescita in tutti i settori e le industrie. Di seguito segnaliamo alcuni dei più popolari ETF Growth:

Vanguard Growth ETF (VUG)

Vanguard Growth ETF è uno dei più grandi ETF growth con circa 78 miliardi di dollari di asset in gestione. Questo fondo a gestione passiva seleziona società a grande capitalizzazione con caratteristiche di crescita.

Tra le sue principali partecipazioni, il fondo investe in azioni Apple, Microsoft e Amazon. Quasi tutte le partecipazioni del fondo sono società statunitensi. Ha un rapporto di spesa dello 0,04%.

iShares Russell 1000 ETF Growth (IWF)

Un'altra opzione popolare è iShares Russell 1000 ETF Growth, che gestisce circa 65 miliardi di dollari. Con questo fondo, gli investitori hanno esposizione a società di crescita statunitensi con varie dimensioni di capitalizzazione di mercato.

Alcune delle sue principali partecipazioni includono azioni di Apple, Microsoft, Amazon e Tesla. Ha un rapporto di spesa dello 0,18%.

iShares S&P 500 ETF Growth (IVW)

iShares S&P 500 ETF Growth è uno degli ETF di crescita più affermati sul mercato. Il fondo ha 31,8 miliardi di dollari di asset in gestione. Il fondo possiede azioni di società S&P 500 con determinate caratteristiche di crescita come la crescita delle vendite.

Circa il 42% dei suoi investimenti sono in società tecnologiche. Tra le sue principali partecipazioni, il fondo possiede azioni di Apple, Microsoft e Amazon. Ha un rapporto di spesa dello 0,18%.

Investimenti in ETF Value

L'investimento value è una strategia che si concentra sulla ricerca di titoli sottovalutati in base ai fondamentali di un'azienda.

Quando cercano opportunità di acquisto, gli investitori value spesso prestano particolare attenzione a parametri come flussi di cassa stabili, utili, dividendi e debito minimo come indicatori critici. Quindi usano queste informazioni per misurare il valore intrinseco di un'azienda e il suo potenziale di guadagno futuro.

Durante la ricerca fondamentale, gli investitori di valore esaminano anche le metriche generali del settore per scoprire ulteriori approfondimenti. Ad esempio, se le azioni di Coca-Cola appaiono sottovalutate, valuterebbero le metriche nel settore dei beni di prima necessità, insieme a concorrenti diretti come PepsiCo.

Come la caccia all'affare, gli investitori value vogliono accaparrarsi azioni di società che ritengono “economiche”. Spesso, non stanno cercando di colpire un fuoricampo. Invece, mirano a generare rendimenti coerenti, poiché le azioni value tendono a essere meno volatili.

Si consideri il famoso investitore value Warren Buffett, la cui filosofia di investimento si basa sulla pazienza, su una solida analisi e sul non acquisire mai asset in modelli di business che non comprende. Per Buffett, questo semplice approccio all'investimento ha dato i suoi frutti. Dal 1965, la società che gestisce, Berkshire Hathaway, ha generato un guadagno annuo composto del 20%, circa il doppio del rendimento dell'indice S&P 500.

Gli investitori value come Buffett sono sempre alla ricerca di società con solidi modelli di business che negoziano a prezzi scontati, ed è ciò che gli ETF value mirano a offrire.

I fondi negoziati in borsa sono un'opzione a basso costo per gli investitori al dettaglio per diversificare e accedere a un'ampia gamma di temi di investimento come l'investimento value.

Attraverso questi veicoli di investimento, possiedi un paniere di azioni gestito da un professionista, liberandoti dal dover scavare tra i rapporti, bilanci o condurre analisi delle azionde che richiedono tempo.

Quando si acquista un ETF value, un gestore di fondi può acquistare o vendere solo titoli che soddisfano i criteri predeterminati delineati in un prospetto . Tali documenti sono disponibili per ogni ETF e fondo comune. Esaminando queste informazioni prima di investire, puoi determinare se i criteri di investimento, l'asset allocation, le partecipazioni di portafoglio, le commissioni di gestione e altri attributi sono in linea con i tuoi obiettivi finanziari.

Un prospetto funge da contratto vincolante, impedendo ai gestori di fondi di deviare da ciò che hanno detto che avrebbero fatto. Quindi, se investi in un ETF value, puoi essere certo che sono incluse solo le società con caratteristiche specifiche.

I migliori ETF Value

Poiché il mercato degli ETF continua a crescere, i partecipanti al mercato hanno accesso a un'ampia serie di opzioni mirate a valutare gli investitori. Alcune di queste strategie di investimento sono ampie, mentre altre sono di nicchia e molto specifiche. Di seguito segnaliamo alcuni dei più popolari ETF Value:

Vanguard Value ETF (VTV)

Vanguard Value è l'ETF value più importante con 101 miliardi di dollari di asset in gestione. Questo fondo a gestione passiva seleziona titoli sottovalutati di società a grande capitalizzazione in tutti i settori.

Tra le sue principali partecipazioni, il fondo possiede titoli di Johnson & Johnson (JNJ), UnitedHealth Group (UNH) e la società di Buffett Berkshire Hathaway (BRK.B). Oltre il 99% delle partecipazioni del fondo sono società statunitensi. Ha un rapporto di spesa dello 0,04%.

iShares Russell 1000 Value ETF (IWD)

Un'altra opzione popolare, iShares Russell 1000 Value ETF ha circa 53,7 miliardi di dollari di asset in gestione. Il fondo seleziona società sottovalutate dall'indice Russell 1.000, che replica le società statunitensi al di là delle società a grande capitalizzazione, comprese le medie e piccole imprese.

Alcune delle sue principali partecipazioni includono azioni di Berkshire Hathaway, Johnson & Johnson ed Exxon Mobil. Ha un rapporto di spesa dello 0,18%.

Vanguard Small Cap Value ETF (VBR)

Vanguard Small Cap Value ETF offre esposizione a un indice di società americane a bassa capitalizzazione in tutti i settori. Il fondo ha circa 24,1 miliardi di dollari di asset in gestione.

Circa il 21 per cento dei suoi investimenti sono in società finanziarie. Tra le sue principali partecipazioni, il fondo possiede azioni di Quanta Services, Atmos Energy e Molina Healthcare. Il suo rapporto di spesa è dello 0,07%.

ETF Growth o Value: quali sono i migliori?

A seconda dei tuoi obiettivi finanziari, asset allocation e tolleranza al rischio, esistono varie strategie per investire in titoli value e growth. Anche il tuo livello di conoscenza finanziaria e il coinvolgimento con i tuoi investimenti giocano un ruolo importante.

Per la maggior parte degli investitori, gli ETF a gestione passiva sono probabilmente l'opzione migliore. Intese come una strategia di acquisto e mantenimento, forniscono una diversificazione automatica e liberano gli investitori dal monitoraggio costante degli sviluppi del mercato.

Una volta determinati i tuoi obiettivi finanziari e la tolleranza al rischio, puoi utilizzare ETF a gestione passiva per investire in titoli value e growth. La chiave per gli investitori è capire quanto di ciascuna strategia abbia senso per il proprio portafoglio e garantire che tali allocazioni siano flessibili man mano che si verificano gli sviluppi del mercato.

Ad esempio, potresti inizialmente decidere di investire il 15% del tuo portafoglio in ETF value e il 10% in ETF growth. Quando si verificano cambiamenti nel mercato azionario, è probabile che tali ponderazioni fluttuino. Esaminando periodicamente i tuoi investimenti, puoi essere certo che le tue partecipazioni siano in linea con i tuoi obiettivi finanziari.

In definitiva, i titoli value e growth hanno un posto nei portafogli di molti investitori. Quanto decidi di possedere in ciascuna categoria dipende dalla tua situazione finanziaria e dal livello di rischio che sei disposto a correre.

Cosa considerare quando si sceglie il miglior ETF

In qualità di investitore in ETF, dovrai prestare molta attenzione all'indice di spesa di un fondo, che è espresso come percentuale del patrimonio del fondo.

Alcuni ETF hanno rapporti di spesa vicini allo zero, mentre altri possono essere pari o superiori allo 0,5%. Un rapporto dello 0,30$ significa che pagherai 30 euro all'anno per ogni 10.000 euro che hai investito nell'ETF.

Potrebbe non sembrare molto, ma le spese possono consumare i tuoi rendimenti nel tempo, quindi non trascurare il costo, anche se la maggior parte dei fondi addebiterà meno dell'1% all'anno.

In quale area del mercato investe il fondo?

Ricorda che gli ETF stessi non sono ciò in cui stai investendo, ma piuttosto i titoli che gli ETF detengono. L'ETF è solo il veicolo: vuoi quello che c'è dentro. Ciò significa che gli ETF azionari deterranno azioni di varie società e gli ETF obbligazionari manterranno il debito di diverse società o governi. È importante comprendere gli investimenti sottostanti di un ETF prima di effettuare un investimento per garantire che il fondo sia in linea con i tuoi obiettivi. Ad esempio, se stai cercando una diversificazione ad ampio raggio, probabilmente sarai una buona scelta per un fondo indicizzato che replica una misura ampia come l'indice S&P 500.

Investire in ETF

Non vi è alcun dubbio che gli ETF stanno vivendo un vero e proprio boom, scalando la classifica degli strumenti finanziari più appetibili per gli investitori.

Gli ETF sono facili da negoziare come le azioni e allo stesso tempo permettono di beneficiare della diversificazione, come avviene con i fondi comuni (ma con costi drasticamente più bassi). Questa combinazione di attributi ha reso gli ETF uno degli asset finanziari più presenti nei portafogli degli investitori.

Se vuoi comprendere meglio cosa sono gli ETF, come funzionano e come costruire strategie di investimento basate sugli ETF, consulta la nostra Guida sugli ETF.

Come investire in ETF

Investire in ETF è molto facile: devi solo aprire un conto di intermediazione presso un Broker affidabile e trovare un ETF adatto al tuo budget e ai tuoi obiettivi di investimento. Se cerchi un aiuto in questo, ti consiglio di visitare la nostra ricca sezione dedicata agli ETF.

Gli ETF sono strumenti finanziari regolamentati e quotati sulle principali borse mondiali. Per poter investire in ETF in maniera autonoma è necessario quindi passare per il tramite di un Broker autorizzato.

Tra i tanti Broker e banche che permettono di fare trading sugli ETF, abbiamo ristretto la cerchia a quelli con le commissioni più basse, a quelli che offrono il maggior numero di ETF e quelli con le migliori piattaforme di trading. Più nello specifico, tra i vari parametri presi in considerazione abbiamo dato maggiore importanza come commissioni, costi di tenuta del conto e la possibilità di negoziare ETF quotati sia su Borsa Italiana che su borse mondiali.

Migliori Broker per il trading su ETF

Sono molti i Broker che danno la possibilità di investire su ETF, non tutti sono uguali e per questa la scelta potrebbe non essere facile per chi non ha esperienza in questo settore.

Il portale doveinvestire.com grazie all’esperienza dei nostri trader ed analisti, ha selezionato alcuni dei migliori Broker CFD seguendo alcuni criteri fondamentali come:

Sicurezza: per essere preso in considerazione il Broker deve essere necessariamente regolamentato da un organo internazionale;

Commissioni: il Broker deve avere un piano commissionale vantaggioso per il trader;

Piattaforma di trading: la piattaforma deve essere semplice e intuitiva ma, al tempo stesso, completa degli strumenti necessari;

Assistenza clienti: chiunque può aver bisogno di supporto, soprattutto quando si è in difficoltà e in “gioco” ci sono i propri soldi. Un servizio di assistenza rapido e pronto a rispondere ogni domanda è un requisito necessario per un buon Broker.

Qui di seguito è riportato l’elenco aggiornato dei migliori Broker per fare trading o investire su ETF growth o value:

Broker	Caratteristiche	Inizia
	Licenza FCA, CySEC, KNF Piattaforma professionale Affidabilità e supporto
	Licenza FCA, BaFin, Consob 50 anni sul mercato CFD, Certificati a Leva e Turbo24
	Licenza CySEC, FCA, ASIC CopyTrader Deposito minimo 50€

VAI ALLA LISTA COMPLETA DEI BROKER >>

I CFD sono strumenti complessi e presentano un rischio significativo di perdere denaro rapidamente a causa della leva finanziaria. Tra il 62 e l'89% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro a causa delle negoziazioni in CFD. Valuta se comprendi il funzionamento dei CFD e se puoi permetterti di correre questo alto rischio di perdere il tuo denaro.